Refinansiering av boliglån betyr i utgangspunktet at du bytter ditt gamle boliglån med et nytt og muligens en ny balanse.
Når du refinansierer boliglånet ditt, betaler banken eller utlåneren ditt gamle boliglån med det nye; dette er grunnen til refinansiere til begrep.
De fleste låntakere velger å refinansiere for å redusere interessen og forkorte tilbakebetalingsperioden, eller for å utnytte muligheten til å konvertere en del av egenkapitalen de har tjent i hjemmet til kontanter.
Det er to hovedtyper av refinansiering: rente- og terminrefinansiering og refinansiering av kontanter.
Hva er refinansiering?
Refinansiering er prosessen med å erstatte et eksisterende boliglån med et nytt lån. Vanligvis refinansierer folk boliglånet for å senke sine månedlige utbetalinger, senke renten eller endre låneprogrammet fra et boliglån med justerbar rente til et fastforrentet boliglån. I tillegg trenger noen mennesker tilgang til kontanter for å finansiere oppussingsprosjekter for hjem eller for å betale ned forskjellig gjeld, og vil dra nytte av egenkapitalen for å få refinansiering i kontanter.
Uavhengig av målet ditt, fungerer selve refinansieringsprosessen på samme måte som da du søkte om ditt første boliglån - du må ta deg tid til å undersøke lånealternativene dine, samle de riktige økonomiske dokumentene og sende inn en refinansieringssøknad for boliglån. før den kan godkjennes.
Fordeler med et hjem refinansiere
Det er flere grunner til å refinansiere boliglånet ditt. Noen av de mulige fordelene inkluderer:
- Reduser den månedlige betalingen *. I henhold En studie , kan den gjennomsnittlige huseieren spare $ 160 eller mer per måned med en refinansiering. Med en lavere månedlig betaling, kan du sette sparingen mot annen gjeld og andre utgifter, eller bruke disse besparelsene på din månedlige boliglånsbetaling og betale ned lånet ditt før.
- Eliminer privat boliglånsforsikring (PMI). Noen huseiere som har tilstrekkelig boligkapital eller innbetalt egenkapital, vil ikke bli pålagt å betale for boliglånsforsikring som reduserer den totale månedlige utbetalingen.
- Reduser lånets løpetid. For huseiere som tok et boliglån tidlig i karrieren, kan et 30-årig boliglån ha gitt mer økonomisk mening. Men for de som ønsker å betale ned på boliglånet sitt tidligere, kan det være et attraktivt alternativ å redusere låneperioden.
- Skifte fra boliglån med justerbar rente til lån med fast rente. Når du har et boliglån med justerbar rente, kan betalingen justeres opp eller ned etter hvert som renten endres. Å bytte til et fastforrentet lån med pålitelige og stabile månedlige utbetalinger kan gi huseierne tryggheten ved å vite at betalingen deres aldri vil endre seg.
- Konsolider din første boliglån og boliglån (HELOC). Ved å konvertere dem til en enkelt månedlig betaling, kan du forenkle din økonomi og fokusere på en enkelt gjeld. HELOCs har ofte justerbare renter, så refinansiering til et fastforrentet lån kan spare deg for penger i det lange løp.
- Bruk egenkapitalen i hjemmet ditt for å få kontanter. Med økende boligverdier kan du ha nok egenkapital til å få refinansiering. Disse pengene kan brukes til å finansiere forbedringer av hjemmet, betale ned gjeld eller finansiere store kjøp.
Risiko for refinansiering av lån
Avhengig av dine mål og økonomiske situasjon, er refinansiering kanskje ikke alltid det beste alternativet. Selv om refinansiering gir mange fordeler, må du også veie risikoen.
For eksempel starter refinansieringen av boliglånet vanligvis nedbetalingsprosessen. Så hvis du har fem år til å betale ned et 30-årig lån og bestemmer deg for å ta et nytt 30-årig boliglån, vil du betale boliglån i 35 år. For noen huseiere er dette en god plan, men hvis du allerede har 10 eller 20 år på boliglån, er levetidsrenten kanskje ikke verdt tilleggskostnadene.
I disse tilfellene refinansierer mange huseiere med et kortsiktig lån som ikke forlenger boliglånet, for eksempel et 20- eller 15-årig boliglån (som ofte også tilbyr lavere renter enn 30-årige lån.).
Vanligvis er refinansiering et godt alternativ hvis den nye renten er lavere enn renten på ditt nåværende boliglån, og den totale besparelsen overstiger refinansieringskostnaden. For eksempel, hvis du har $ 390 000 igjen på et lån på $ 400 000 på 4,25%, kan det å spare ditt nåværende boliglån med 3,75% resultere i besparelser på $ 162 per måned sammenlignet med ditt forrige lån. *
* Når du refinansierer ditt eksisterende lån, kan de totale finansieringskostnadene være høyere i løpet av lånet.
Vanlige spørsmål om refinansiering
Før du velger å refinansiere, er det viktig å være forberedt. For å måle din beredskap for refinansiering, bør du vurdere følgende spørsmål.
Bør jeg refinansiere hvis jeg bare planlegger å bo hjemme noen år til?
Akkurat som da du først kjøpte hjemmet ditt, må du betale avgifter, skatter og sluttkostnader på refinansieringslånet ditt. Det er viktig å avgjøre hvor lang tid det vil ta å bryte selv om du refinansierer et boliglån. Breakeven -punktet er punktet der den månedlige besparelsen som oppstår ved refinansiering av boliglån oppveier kostnadene ved refinansiering.
I følge Consumer Financial Protection Bureau må du vurdere hvor lang tid det vil ta før den månedlige besparelsen betaler refinansieringskostnaden. Se gjennom sluttkostnadene du betalte på ditt opprinnelige boliglån. Refinansieringskostnader kan være omtrent de samme. En vanlig tommelfingerregel er å fortsette bare hvis den nye renten sparer deg for det beløpet i omtrent to år (med andre ord, hvis du bryter om to år).
Så husk å regne og forstå hvordan det nye lånet vil påvirke deg.
Hvordan påvirker refinansiering kredittpoengene mine?
Din kreditt score hjelper ikke bare med å bestemme godkjenningen av boliglån, det bestemmer også renten din utlåner vil tilby. Enkelt sagt, jo høyere kredittpoeng du har, jo lavere blir renten.
For eksempel en låntaker med et gjennomsnittlig lånebeløp på $ 250 000 og en kreditt score på 640 kan betale rundt $ 2500 mer i året i rentebetalinger enn en låntaker med en kreditt score på 760 . Hvis kredittpoengene dine har falt siden du først fikk boliglånet ditt, kan du forvente å betale høyere renter, noe som kan oppheve eventuelle fordeler ved refinansiering.
Hva er gjenværende saldo på lånet mitt?
Før du signerer et nytt boliglån, må du vurdere din nåværende lånesaldo. Hvis du for tiden er i ditt 15. år av ditt 30-årige lån, kan det være lurt å utforske refinansieringsalternativene dine med en kortere løpetid. Dette er fornuftig for mange huseiere fordi det lar dem dra fordel av historisk lave priser uten å utsette betalingsdatoen, noe som ofte kan gi betydelige besparelser. *
Trenger jeg fleksibilitet eller en stiv betalingsplan?
En vanlig bruk av refinansiering er å forkorte lånets levetid og betale det ned før. Hvis gjeldende boliglånsrente er lavere enn din nåværende rente, er det vanlig å ha et lignende månedlig betalingsbeløp mens du reduserer årene med boliglånet ditt.
For eksempel kan huseiere med et 30-årig boliglån refinansiere til et 15-årig lån. Dette kan være et godt valg, men det er ting å vurdere:
For det første vil de fleste långivere tillate deg å betale ned på boliglånet ditt tidlig. Så hvis du vil betale ned ditt 30-årige lån på 15 år med tilleggsbetalinger, kan du kanskje gjøre det. Dette kan hjelpe deg med å bygge hovedstol raskere og spare på rentebetalinger. Hvis omstendighetene endres og tidene blir tøffe, kan du gå tilbake til den opprinnelige 30-årige kontraktsbetalingen.
På den annen side gir et 15-års lån generelt enda større rentebesparelser og kan også hjelpe deg med å bygge egenkapital raskt, slik at du kan eie huset ditt gratis og uten å betale før heller enn senere.
Er refinansiering tilgjengelig for FHA-, VA-, Jumbo- eller USDA -lån?
Ja, avhengig av din nåværende situasjon, kan ett av disse alternativene være fornuftig for deg. I tillegg, hvis du for øyeblikket har et konvensjonelt lån fra FHA, VA, Jumbo eller USDA, er det alternativer tilgjengelig som inkluderer flere forenklede refinansieringsprogrammer. Strømlinjeformede refinansieringsprogrammer tilbyr en strømlinjeformet godkjenningsprosess ved å redusere eller eliminere mange av inntekts-, kreditt- eller vurderingsvurderinger som er inkludert i standard refinansieringsprogrammer.
VAs optimaliseringsprogram kalles Interest Rate Reduction Refinancing, eller IRRRL. Det er viktig å nevne at optimaliserte refinansieringslån kanskje ikke tillater kontantuttak. I likhet med andre refinansieringsalternativer kan forenklede refinansieringslån legge til den totale kostnaden i løpet av lånets levetid.
Er det nå på tide å refinansiere?
Til syvende og sist er det kritisk å sile gjennom tallene for å se om refinansiering gir mening for deg. Selv om du ikke har vært i stand til å refinansiere tidligere, endres låneprogrammer og renter alltid. Disse endringene, sammen med økende boligverdier i forskjellige markeder, kan tillate deg å senke prisen eller månedlige utbetalinger.
Men du trenger ikke gjøre det alene! PennyMac -låneansatte er alltid klare til å svare på spørsmålene dine og veilede deg på veien til en vellykket refinansiering.
Rente og refinansiering
I en refinansiering av rente og løpetid, vil du normalt få et nytt boliglån med lavere rente, samt muligens en kortere betalingsfrist (30 år endret til 15 års sikt).
Med nylig historisk lave renter kan refinansiering av ditt 30-årige boliglån til et 15-årig boliglån ende opp med månedlige utbetalinger som ligner på det opprinnelige lånet. Dette skyldes den lavere renten du vil betale på ditt nye boliglån, selv om de 15-årige boliglånene vanligvis er høyere enn 30-årige lån.
Sannheten om boliglån sier at det er viktig å sørge for at du finner poenget ditt før du bestemmer deg for å refinansiere din nåværende boliglånsrente. Dette er hovedsakelig når refinansieringskostnadene gjenvinnes gjennom den laveste månedlige boliglånet.[1].
Refinansiering med kontantuttak
Ved refinansiering kan du refinansiere opptil 80 prosent av husets nåværende verdi i kontanter. Det er derfor det kalles cash-out refinansiering. Så la oss si at hjemmet ditt er verdsatt til $ 100 000, og du skylder $ 60 000 på lånet ditt. Banken din eller utlåner kan gi deg som kvalifisert låntaker $ 20 000 i kontanter, noe som gjør ditt nye boliglån $ 80 000.
Når du refinansierer kontanter, sparer du ikke alltid penger ved å refinansiere, men du får en låneform til en lavere rente på de nødvendige kontantene. Årsakene til å ta en refinansiering kan være at du kanskje vil grave et nytt basseng for pensjonering i bakgården eller dra på en drømmeferie.
Vær oppmerksom på at det å ta et utbetalingslån øker belåningen[2]. Dette kan bety større og / eller lengre siktbetalinger. Husk at dette ikke er gratis penger, og du må betale tilbake til utlåner.
Å bestemme seg for å refinansiere boliglånet ditt er ikke noe du må ta lett på. Vurder kostnadene ved refinansiering kontra besparelsene i retur. Snakk med en finansplanlegger hvis du er bekymret for om du skal refinansiere eller ikke, sammen med andre alternativer som er tilgjengelige for deg.
Innhold
- Hva er refinansiering?
- Fordeler med et hjem refinansiere
- Risiko for refinansiering av lån
- Vanlige spørsmål om refinansiering
- Bør jeg refinansiere hvis jeg bare planlegger å bo hjemme noen år til?
- Hvordan påvirker refinansiering kredittpoengene mine?
- Hva er gjenværende saldo på lånet mitt?
- Trenger jeg fleksibilitet eller en stiv betalingsplan?
- Er refinansiering tilgjengelig for FHA-, VA-, Jumbo- eller USDA -lån?
- Er det nå på tide å refinansiere?
- Rente og refinansiering
- Refinansiering med kontantuttak